夜深人静，万籁俱寂。一个全身包裹十分严实的神秘身影呈现在八一七厂的厂区内，他一步一步走上办公楼，进入图纸室打开保险柜，拿出了水师设备的“猎字99号心脏分机”图纸进行拍照。本来他是受敌对权势指派的一名间谍，其偷取了主要的军事秘密将为我国国防事业建设造成宏大的丧失。工场女工无意间瞥见间谍逃脱的身影，侦查科长赵群（陈惠良饰）和年青的女侦员陈敏（张力维饰）接到报警后以最快的速度赶到八一七厂。经过周密观察，赵群断定这与八年前曾经意图作乱的间谍AC大有干系，因此必需在AC将图纸送出国之前抓到这条老狐狸。与此同时，特务机构命令小特务（陈佩斯饰）假装成外洋华侨杨其昌与AC接头。　　时光在一分一秒地流逝，正邪之间的较量到了最后关头……